Quebra nas vendas e serviços adensa receio de contração na Zona Euro

[djovarius]

Agora, para o último dos gráficos especiais desta série:
Um gráfico histórico do USD/PTE !!
Isso mesmo, as cotações do dólar face ao escudo português desde 1 de Janeiro de 1973 até Dezembro de 2001, neste caso porque a série foi descontinuada devido à entrada do Euro em circulação.
A propósito, se houvesse Escudo hoje, seriam necessários 162$00 para comprar um dólar.

Vejamos o gráfico.
O que é interessante é verificar que o dólar valorizou-se cerca de dez vezes desde os mínimos dos anos setenta até aos máximos do ano 2000.
Isto mostra como o USD ainda está sobrevalorizado, mesmo com as recentas quedas (que em escudos dariam uma queda de 235$00 para os 162$00 referidos), sendo que com a inflação relativa dos dois países, o valor justo do dólar será entre 130 a 140$00 !!
Curiosidade: alguns itens em Portugal estão hoje mais caros do que em 1973.
Um litro de gasolina, à época custava cerca de um dólar. Hoje custa cerca de 1,20 USD !!
Um apartamento custava até 20.000 dólares, hoje custa 100.000 ou muito mais dólares (bolha imobiliária em Portugal?)
Mas fiquemos por aqui...

Um abraço

djovarius

[PLPINTO]

Oi Dj, boa noite!
Não sei como mas ontem não vi o post com a tua resposta à minha duvida, deve ter sido colocada numa altura em que eu estava a escrever e já não voltei atráz Então talvez seja a aplicação de normas mais rigidas por parte da CMS, um bocado chato visto que antes do Natal as facilidades eram muito maiores!
Encontrei uma maneira de dár a volta ao sistema, mas com mais trabalho, ponho o sistema a abrir com uma ordem normal e a fechar com uma ordem Hedge e com um sinal sonoro para me chamar - depois é só encerrar a ordem anterior e inverter manual se for caso disso. Pelo menos até conseguir ganhar mais algum.

Já agora, reparas-te que ultimamente quando o mercado Europeu fecha o cross quase não mexe? Os EUA quase não mexem com o EUR/USD depois das 17/18 horas de Lisboa!

[djovarius]

Boa noite,

A quinta-feira fechou com força relativa no USD e sobretudo no JPY que subiu contra as restantes divisas. A poeira lançada nos mercados começa a assentar, mas ainda vai ficar mais um tempinho no ar.
O EUR/USD fechou em baixa em 1.2410 contra 1.2470 ontem. Hoje, tivemos uma amplitude de cerca de 150 pips, a volatilidade reina no Forex. O par fechou bem acima dos mínimos do dia, mas ainda é cedo para falar em duplo fundo de Janeiro.
Aliás, amanhã, poderemos ver força renovada no USD. O mercado antecipa um número forte do PIB dos EUA, em torno de 5% de crescimento, mas com a possibilidade de ser maior, como se viu no trimestre anterior. Se assim for, o USD poderá atingir e ultrapassar os valores do nosso ciclo semanal.
Só se o PIB sair a menos de 4,5% é que se pode verificar uma queda do dólar, uma vez que o mercado pode interpretar esses números como um convite a maior liquidez e juros baixos.
De toda a maneira, será um fecho de semana a de mês a tentar acompanhar com curiosidade.

Daqui a pouco volto com mais uma surpresa...

djovarius

[djovarius]

Boa tarde,

Hoje não deu para acompanhar o Forex, mas vi "in loco" outras coisas de que falarei noutro tópico. Os mercados estão a entrar em nervosismo nalgumas paragens.

Bom, hoje mais uma amplitude superior a 100 pips no EUR/USD já está garantida, sendo que a região entre 1.2350 (valor inferior do nosso ciclo semanal normal) e 1.2420 são um suporte lógico. O mercado está a digerir a nova dialéctica do FED. Ainda assim, as moedas europeias são as que mais sofrem perante esta nova força do USD, proveniente da percepção que indica que a extrema liquidez e facilitismo monetário estarão a chegar ao fim.
Mas isso será reflexão para o fim de semana.
Amanhã, teremos o PIB dos EUA, sendo essa a grande dúvida que ainda assola os mercados. Talvez a acalmia regresse em Fevereiro.

Mais logo voltaremos com o fecho do dia, sobretudo para verificar se se vai mantendo a força do JPY, uma vez que as Europeias não estão agora a demonstrar interesse comprador.

Um abraço

djovarius

[djovarius]

Bom, o dia fechou com o EUR/USD em 1.2470 perto dos mínimos, apenas 10 pips abaixo.

Hoje, trago aqui um gráfico diferente do de ontem.
Este mostra que o USD, comparado com as principais moedas do mundo (índice G 10) está longe dos seus máximos e não muito longe dos mínimos históricos, o que significa que o USD ao longo do tempo vai perdendo força contra os grandes, embora a mantenha e bem, contra os "pequenos".

Um abraço e amanhã tentarei deixar um outro gráfico muito interessante !!!

djovarius

[djovarius]

Mais um olhar rápido sobre o mercado...

Vamos ver qual será a interpretação a frio das palavras do FED, depois da reacção a quente, a qual fez subir o USD e cair acções e obrigações.
O mercado entendeu que os juros podem subir em breve. Há já comentários que referem que apesar de tudo, pode não ser bem assim.
Isto significa que, a partir de agora, qualquer dado económico positivo, forte, nos EUA será interpretado como catalizador para subidas de juros.
Pelo contrário, dados negativos ou decepcionantes farão o mercado duvidar de uma subida rápida dos juros. Dados como os de hoje, que foram decepcionantes, sobretudo as encomendas de bens duradouros.

Portanto, a volatilidade deve ter vindo para ficar, apesar de não ser do agrado de certos Bancos Centrais.
Seja como for, hoje, mais 200 pips de amplitude no EUR/USD entre 1.2655 e 1.2460 !! Não é o máximo!?
Podem-se fazer fortunas e também o contrário !
Se o suporte de 1.2470 não aguentar o par temos pois 1.2420 e logo 1.2350 - para desafiar os mínimos do ano.
Para cima, temos 1.25 e 1.2540/60 !! A história repete-se !!

Um abraço e volto já com uma curiosdade

dj

[PLPINTO]

Não posso fazer isso Guzziman porque as ordem são dadas em automatico. Depois de criar o sistema que quero, ou utilizar um dos de origem, não preciso de dár as ordens à mão, ele fica o dia inteiro a comprar e vender tudo em automatico desde que tenha a tál margem para poder abrir e fechar -- para dár as ordens noutra corretora tambem posso fazer nesta (abro em automatico e ponho um aviso sonoro para me chamar quando for altura de fechar)por menos até ganhar para a margemou poder transferir mais algum $$ para lá.

O que eu estranho é que antes do Natal era possivel fazer o mesmo que na Aonda! Como a Aonda não é americana pode ser alguma lei dos EUA ou então não vejo o porque de retirar essa vantagem aos clientes.

[Guzziman]

Em termos de gráficos, na Oanda esquece.
Tens de te servir dos de outra Corretora, ou num qq site que tenha gráficos nos quais apliques os índices que pretendes.

Na inversão, na Oanda, podes dar a ordem e imediatamente invertes e nao é necessário "chamar" mais margem ao barulho (desde que seja de tipo sell 40, dás um Buy de 80 e logicamente saldadas as contas, fixcas-te com um Buy de 40).

Qt a ordens, é ilimitado, ou seja, se eu fosse bruxinho, teria deixado uma ordem de venda a 1.2650 e compra a 1.2550 com venda a 1.2630.

Agora ia ver e tinha ganho uma pipa dele, como nao sou ...

Portanto, moral da história, tenta eventualmente servir-te dessa plataforma para graficos e de outra para a carteira.

[PLPINTO]

De muitas que eu andei a namorar só a CMS e outra, que não me lembro, ofereciam uma plataforma de negociação baseada no Metastock. Pode ser que haja mais mas é quase tudo só baseado em Java e sem possibilidade de configuração dos padrões oficiais.
Esta permite criar indicadores e sistemas automaticos como estes:

[JAOR]

Mas a plataforma deles, Aonda, não permite sistemas automaticos de negociação nem ordens baseadas em indicadores, muito menos que possamos criar os nossos proprios sistemas como no Metastock. Pelo que estou com as mão atadas à CMS.
Eu pelo menos estive a espreitar e não vi possibilidade de fazer isso na Aonda, pois não?

É realmente isso não

Cmpts

[djovarius]

Boa tarde a todos !!

Mais um salto rápido ao Caldeirão, nesta semana agitada.
Dizia o BCE que não queria volatilidade. Quando alguém de uma Instituição desta natureza diz uma coisa, o Mercado engarrega-se de fazer outra.
Ontem fechámos a 1.264x no EUR/USD, hoje já tivemos 100 pips abaixo, depois 50 acima, mais 50 abaixo... e agora, resta esperar.
Ainda bem que não estou a negociar esta semana, neste jogo do gato e do rato.
Destaque para a região de suporte que já conhecem em 1.2540/60 e para o ponto pivot em 1.26 !! Resistências acima serão mais duras de roer.
Não se aconselha muitas brincadeiras neste mercado e muito menos aventuras. Mas nos próximos dias há-de ficar mais claro !!

Agora, umas notas: Para o VS - a explicação para a diferença de posições longas e curtas no mercado de futuros e opções, entre os especuladores e os hedgers?
Bom, em princípio será pelo facto dos industrial hedgers compensarem neste mercado (protecção), posições diferentes que assumiram à vista.
Amigo PLPinto: esse tipo de regulação já existe há muito, mas há corretoras que são mais activas do que outras. Se fosse na Suíça, poderia ser pior, aliás, eles querem mais dinheiro na abertura de conta.
A maneira certa para driblar essa situação é simples: em vez de entrar no mercado com um lote completo, entra-se com meio lote e depois com outro meio lote. Também dá para entrar com um lote normal e a seguir com meio lote.
Eu por exemplo, antes do Natal, andava a negociar desde 0,5 lotes até apenas 0,2 lotes, neste caso por uma questão de dúvidas de trading, mas poderia ter sido por receio de não ter margem.
Repara que existe no trading em margem uma espécie de delta rate de segurança, que algumas corretoras usam. Isto pode ser chato, mas por outro lado, fecha-te o trade (se superior a um lote) se a tua margem ficar reduzida. Neste caso, a tua margem não vai a zero, fica acima do delta de segurança, o que te permite voltar a negociar, nem que seja um lote parcial. Há corretoras que te deixam ir ao limite do trading, até que a tua conta vá a zero. É verdade que não ficas a dever, mas também não podes mais negociar sem depositar lá mais $$$$$.
É isto !!


Um abraço

djovarius

[PLPINTO]

Mas a plataforma deles, Aonda, não permite sistemas automaticos de negociação nem ordens baseadas em indicadores, muito menos que possamos criar os nossos proprios sistemas como no Metastock. Pelo que estou com as mão atadas à CMS.
Eu pelo menos estive a espreitar e não vi possibilidade de fazer isso na Aonda, pois não?

[JAOR]

Caro PLPINTO , na oanda não tenho problemas ...tudo o que mencionou continua a ser possível

Cmpts

[PLPINTO]

Durante estas duas ultimas semanas tenho andado às voltas na criação de indicadores e sistemas automaticos na CMS que me permitam negociar daytrader sem ter que estar agarrado ao computador e absorver todo o stress de "dou a ordem ou não?"

O mais engraçado é que o melhor que consegui foi um que aconteceu por engano (andava a tentar outra coisa).
Só que agora deparo com um problema, coisa de pobre, quando tenho uma ordem activa e dou outra ordem de valor igual mas sentido contrario com o intuito de fechar a activa a CMS não aceita a ordem desde que não exista margem sufeciente para ela! Sem margem suplementar a unica maneira de fechar a ordem é clicar nela e escolher "close order" o que quer dizer que não posso fechar a ordem utilizando os sistemas automáticos a menos que tenha em margem o dobro do necessario para a sua execução. Será que foi mais alguma lei inventada pelos Americanos para prejudicar os pequenos investidores ou trata-se de uma escolha da própria CMS (bastante infeliz)?
Pergunto isto porque antes do Natal não só podia fechar uma ordem com outra contraria como até podia fazer uma inversão de sentido dando uma ordem contraria de valor a dobrar, tudo isto sem utilizar mais margem do que a necessaria à primeira ordem (activa)

[Visitante]

Uma explicaçãozita do porquê da diferença das posições abertas (longas e curtas) dos Industry Hedgers relativamente aos outros?
VS

[JAOR]

hehehehe 1.267....atingido e de imediato uma correcção de quase 100 pips.

Passou a noite a descansar,mas o meu target continua nos 1.267/1.27 .....

Djo,um comentário......

Cmpts

[djovarius]

Nuno,

Este índice mede as cotações reais como outro qualquer.
A diferença é que ele é amplo.
Tens outros, como o famoso USD index, mas este só vale para 6 moedas, sendo que o Euro tem um peso de 57% !!
Tens um outro que vou tentar colocar aqui amanhã, que é só relativo ao USD / G-10 onde se nota que a força do dólar não é tão elevada.
Agora, este índice que viste no gráfico é amplo e é o que o FED usa (e o Governo) para considerações em termos monetários. Tambem graças a ele, o Sr. Snow pode dizer que os EUA têm uma política de dólar forte.
Eu acredito que o USD, neste índice pode voltar abaixo de 100 (valor de 1997) pelo que o Euro poderá subir ainda entre 10 a 20% nos próximos 2 a 3 anos.
Veremos. Mas não antevejo uma queda aterradora sobre a qual já se fala por aí !!

Um abraço

dj

[Visitante]

A minha questao sobre esse grafico e a gd valorizacao que o dolar aparenta ter (ou se calhar tem mesmo).

Para o dolar voltar aos valores registados no inicio da decada de 90, o dolar teria de desvalorizar mais uns 40% (ou seja, o dolar ficaria a valer cerca de 55-60 centimos do euro). Sem duvida uma visao aterradora para as empresas da zona euro e para os investidores aqui nos states...

Para me esclarecer uma duvida diz-me uma coisa... sera que a subida observada no grafico n representa a forca (e nao o valor) do USD no mundo (ou seja, o facto da maioria das materias primas ser transaccionada em dolares e nao noutra moeda qquer)? Que o facto de, lentamente, as materias primas passarem a ser cotadas noutra moeda (o euro) n ira fazer este indice perder valor?

Um abraco
Nunofaustino

[djovarius]

Olá Nuno !!

Muito bem, este gráfico tem origem na página do FED de St. Louis, referindo-se ao índice amplo do dólar como peso comercial medido pela Reserva Federal.
Mede o valor real do dólar perante um cesto alargado de moedas, dezenas, dos países com os quais os EUA têm relações comerciais, dependendo das mesmas.
É utilizado pelo FED para avaliar a força relativa do dólar v. resto do mundo.
Para informação, Portugal (escudo) tinha um peso de 0,18 neste índice antes do começo do Euro.

Grande abraço

dj

[nunofaustino]

Dj... sera q dava para explicares um pouco melhor como foram calculados os valores q apresentas no grafico?

Um abraco
Nunofaustino

[djovarius]

Ora boa noite !!

Uma nota rápida: Volatilidade, dizia no outro dia, anda aí ao virar da esquina.
Pois bem, mais um dia com uma amplitude superior a 200 pips no EUR/USD !!
E com um movimento destes que colocou o par acima das MME de 5, 10 e 25 dias e acima do nosso ponto pivot de 1.26, seria normal que a resistência de 1.2650 não fosse quebrada.
Agora, parece haver espaço para acalmia.
Ver a abertura do post, acima, para valores de referência.
Vamos ter mais volatilidade e ruídos até sexta-feira. Todo o cuidado é pouco.
A próxima resistência, em 1.2720 não será fácil, se o par lá tentar chegar.

E hoje deixo-vos uma verdadeira pérola:
Para os que acham que o USD está fraco, vejam este gráfico do índice dólar contra um cesto amplo de moedas do nosso querido Planeta. O mesmo índice de que falava na Análise Global 2004 !!
Agora, vejam o que aconteceu desde 1973 para cá e reflictam. Farei o mesmo, também !!

Um abraço

djovarius

[JAOR]

E pronto,mais um atingido 1.26

Agora..... 1.267

Cmpts

[JAOR]

Meu caro amigo Djo...a EDP parece querer arribitar já dei a vacina,não vá apanhar a gripe

Quanto ao EUR/USD ......TARGET ATINGIDO

Agora o melhor é ficar na plateia a ver na quebra dos 1.256 com consistência....os 1.26 são ao virar da esquina .

Cmpts

[djovarius]

Mais uma oportunidade para falar com o pessoal

Olha o Jaor (e que tal vai essa EDP?)
Bom, agora será mais complicado para o EUR/USD passar destes valores !!
Recordo que entre 1.2540 e 1.2560 é uma zona complicada de guerra Bulls e Bears. Só acima destes valores é que se pode voltar a falar de força do Euro. Aparentemente o BOJ hoje está a comprar dólares e euros, de uma maneira discreta. Mas isso também não é novidade para os tubarões.

Entretanto, a Libra começa a sofrer por causa da política: o lugar de Blair pode estar em perigo. A tensão política no Reino Unido aumentou.

Só uma nota final: ontem o Dow Jones subiu e bem. O interessante é que imediatamente antes o dólar tinha subido, como que a anunciar as subidas das acções.
Bem à moda de 1999 se me permitem dizê-lo...

Um abraço ao pessoal

djovarius

[JAOR]

Este EUR tem uma força,ou será que é o USD que anda constipado

Não foi preciso esperar muito...1.25 alcançado e com força.

Próximo target.....1.255

Cmpts