Ao minuto: Passagem de navios por Ormuz suspensa após ataques de Israel ao Líbano. País "não foi incluído" no cessar-fogo, diz Trump

[lois]

Excelente analise moguita.

Abraço


Nuno Guedes



NNNN

Sim grande análise, e quanto mais alongada mais "sumo" tem!! pena ser amargo para mim... gostaria de novos máximos no dax e ndx... não me pareceu que favorecesse a minha posição...

abraço e continução de boas análises...
Lois

[Nunnus]

Excelente analise moguita.

Abraço


Nuno Guedes



NNNN

[moguita]

hoje, no meu entender, tivemos um dia muito significativo nos states.

O NDX recuou de máximos para fechar junto da abertura, o SPX e o INDU encontraram resistência no topo do mini-fundo do início do mês. O INDU falhou o retorno acima da MM20 e o SPX da MM50. Importante é o facto dos intra-diários terem ganho, entre ontem e hoje, espaço para novas quedas, que me parecem levarão à quebra dos suportes indicados nos gráficos.

As yelds parecem ter acabado a correcção técnica do forte movimento de subida registado em Maio/Junho, parecendo estar prontas para novos testes a máximos o que não augura nada de bom para as acções.

*****
O que parece importante a reter da mensagem da FED é que a inflação não está controlada. O indicador da manhã deu 2,4% contra 2,2% esperada o que é significativo. E mais significativo é se atendermos que esta é a inflação "core", a FED não liga à inflação dos bens alimentares e dos combustíveis (Petróle já atingiu os 70usd).

Bom, a FED não liga mas o consumidor americano liga, todos comem (digo eu) e os combustíveis estão no dia a dia de todos, não é por nada que o indicador de confiança caiu como caiu. Bonito vai ser o indicador de confiança (logo o consumo) quando os mercados começarem a corrigir.

O problema agora é que ninguém consegue ir ao banco renegociar hipotecas para trocar de carro e ir fazer umas compras no hipermercado da esquina. Pois é, o preço das casas está a cair há 10!!! meses seguidos e o stock disponível continua a aumentar.

Mas como explicar que os retalhistas não consigam atingir os valores de vendas indicados ao mercado e o indicador das vendas a retalho continue a subir? Basta uma leitura um pouco mais atenta ao indicador para perceber que este continua a ser impulsionado pelos postos de abastecimento.

O americano não está a comprar equipamentos, gasta em combustíveis. Se não compra equipamentos as fábricas não produzem, se não produzem para quê fazer novos investimentos? Lá veio mais este indicador ao charco.

Com tudo isto as taxas de juros não vão descer.

Acho que me alonguei demais, mas o quadro fundamental não é o melhor.

[LS]

moguita,
Estes teus updates semanais começam a ser um 'must'
Um abraço,
LS

[Semitela]

Realmente a nivel de AT , as coisas estao muito sombrias.

Veremos se na quarta feira o FED dá uma ajuda ou um empurao aos indices.

Abraços

[moguita]

Fechamos mais uma semana dentro do canal anteriormente referido, mas com fortes volumes em dias de velas vermelhas.
As divergências negativas têm-se acentuado cada vez mais o que não augura nada de positivo.
O Gráfico semanal fechou com uma "Dark cloud cover", sendo uma figura de inversão muito forte me leva a pensar que estamos perante o início de uma forte correção dos mercados.

Conforme referido anteriormente, a figura de "Advance Block" registada quer no INDU quer no SPX confirmou-se. Por outro lado estes indices registaram fortes volumes no dia de falha a novos máximo e na passada sexta-feira, tendo o SPX fechando inclusivamente abaixo da MM50

É possível verificar que os principais indices apresentam evoluções semelhantes por estes dias (se não me engano o nosso PSI20 está na mesma situação) pelo que poderemos assistir a fortes correções a nível global.

O grande risco pode advir dos hedge funds (para lá das falências) que na ânsia de fecharem posições podem arrastar os mercados para grandes quedas diárias (em Abril o dow jones esteve bloqueaado por 30' devido ao n.º astronómico de ordens de venda, lembram-se?).

[moguita]

moquita,

Enganaste-te no gráfico?

Não, são as taxas das obrigações a 10 anos. Teve uma subida vertiginosa e aliviou nos últimos dias, o que permitiu o rally até aos anteriores máximos, hoje poderá ter iniciado novo moviemnto de alta, o que a acontecer levará à queda dos mercados.

É para aqui que devemos olhar, os mercados accionistas seguem as "yelds" e não o inverso.

Os States fecharam todos no vermelho.

Exacto, tanto o NDX, como SPX, como o INDU...seguem em sentido inverso às yelds.
A ideia que fica é que até aos 5% de taxa o mercado é indiferente, daí para cima reage às oscilações das yelds

[LS]

moquita,

Enganaste-te no gráfico?

Não, são as taxas das obrigações a 10 anos. Teve uma subida vertiginosa e aliviou nos últimos dias, o que permitiu o rally até aos anteriores máximos, hoje poderá ter iniciado novo moviemnto de alta, o que a acontecer levará à queda dos mercados.

É para aqui que devemos olhar, os mercados accionistas seguem as "yelds" e não o inverso.

Os States fecharam todos no vermelho.

[moguita]

moquita,

Enganaste-te no gráfico?

Não, são as taxas das obrigações a 10 anos. Teve uma subida vertiginosa e aliviou nos últimos dias, o que permitiu o rally até aos anteriores máximos, hoje poderá ter iniciado novo moviemnto de alta, o que a acontecer levará à queda dos mercados.

É para aqui que devemos olhar, os mercados accionistas seguem as "yelds" e não o inverso.

[LS]

moquita,

Enganaste-te no gráfico?

[moguita]

A seguir nos próximos dias...provavelmente o "drive" do mercado

[moguita]

é um texto provavelmente demasiado alarmante (quem sabe?!), mas não custa lada ver uma outra perspectiva do que poderá estar a acontecer:

http://globalresearch.ca/index.php?context=va&aid=5964

[moguita]

E já estamos de novo no topo do canal. A figura anteriormente referida de H&S ficou sem efeito.

O último dia foi um dia de muito volume, com o fecho inferior à abertura, de pequena oscilação intradiária (o QQQQ fez um doji), com quebra de resistência (anterior máximo) e que deixa um grande gap por preencher.

Tendo em conta a evolução dos outros índices, também eles com muito volume mas falha na quebra de anteriores máximos, tendo inclusivamente perdido força ao longo do dia, penso que este gap será para fechar no curto prazo.

Pelo facto do SPX e INDU terem falhado a quebra de máximos com muito volume, tendo desenhado nos 3 últimos dias um "Advance Block", o que sinaliza fraqueza do movimento de alta, bem como o facto do VIX (e VXN) terem um comportamente dispar do que seria de esperar num dia como o de sexta, não estranhava que estivessemos perante uma situação de duplo topo e consequente inversão nos mercados.

[Gpinto]

Parabéns pela tua análise.

Além do H&S tb poderemos interpretar um Cup&Handle invertido...ambos com objectivos idênticos.

Abraço,

Gpinto

[moguita]

vamos ver se a coisa vai

[moguita]

O dia de amanhã afigura-se bastante decisivo uma vez que hoje fechou junto ao suporte do canal que vem desenvolvendo desde finais de Abril.
Por outro lado um dia vermelho confirmará a quebra da linha central no RSI o que é um sinal "Bear".

O indice parece estar a desenhar um H&S, tendo a cabeça sido realizada com teste à resistência de médio prazo e num dia que desenhou uma shooting star.

O gráfico semanal, para além de estar a "desenhar" divergências negativas, fez um "Harami" mas que necessita ser confirmado com a vela desta semana.


ps: uma vez que hoje não consigo colocar os gráficos, volto a tentar amanhã

[moguita]

Desde a última análise:

-Canal ascendente ligeiramente alargado por forma a incorporar o falso break da MM20 referido na útlima análise (quadrado no gráfico)
- Divergências confirmadas em todos os indicadores apresentados, sendo que o RSI parece querer evoluir num canal descendente
- quebra do canal ascendente e da MM20 com volume muito superior à média diária. O "retest" foi feito sexta-feira com volume incipiente
- Muito provável teste do suporte dado pelos máximos dos passado Fevereiro (1847), onde converge a MM50 e o "retracement" de 38% de Bibonnaci.
- O RSI do VXN (VIX do Nasdaq) quebrou em alta a linha de 50 que poderá agora funcionar como suporte, o que não é positivo para a evolução do mercado

[moguita]

Actualização:
. Quebra em baixa do canal ascendente de curto prazo
. Quebra da MM20 dias
. Volumes nas quedas superiores aos das subidas

Outros indicadores de sentimento do mercado:
. O Dow Jones fechou a 100!!! pontos do seu máximo diário fazendo uma vela de inversão designada por "shooting star" no exacto dia em que o MACD quebrou passou a "negativo".
. O VIX fechou acima dos 14 pontos (resistência dos últimos dias) e encontra-se acima da MM20, MM50 e MM200 com MACD positivo.

[moguita]

O cenário não é o melhor, tal como no DAX temos:
- Divergência negativa no RSI
- MACD com cruzmento negativo
- Fecho perto de mínimos e em cima do suporte do canal de curto prazo
- A resistência que vinha do final de 2006 não foi quebrada em alta.

O mercado caiu por força de hoje praticamente todos os retalhistas terem apresentados valores de vendas de Abril abaixo do inicialmente esperado e por força de ontem as subidas terem sido feitas com base numa notícia já incorporda pelo mercado.

Quando ontem ouvia um trader no "floor" todo contente porque o rally pós FED estava a ser alimentado pelo $$$ que ainda estava na linha lateral à espera do que isto dava e finalmente tinha decidido entrar, pensei...lá vêem os "patos bravos". Pode ser ainda só um pullback mas muita gente ficou hoje preocupada.

Se a China finalmente decidir "ouvir" os alertas do ministro das finanças local e o alerta de hoje do Goldman Sachs (empresas demasido sobrevalorizadas face ao valor real), podemos ter uma madrugada feia que poderá ser o catalizador para mais quedas no dia de amanhã no lado de cá.

[aa]

NDX bullish em todos os horizontes temporais.

De notar que nos últimos 4 anos, o mês de Maio só foi negativo em 2006.

cps,

AA

[aa]

g.a.

cps,

AA

[meu-gôdo]

Stop-loss activado e posição fechada.

[meu-gôdo]

Resta apenas acrescentar que para se confirmar a tendência de descida será fundamental uma vela vermelha no dia de hoje.

[meu-gôdo]

Coloco o stop-loss no ponto de entrada dada a falta de força agora na queda. Estamos indecisos, mas apesar de tudo acredito que o caminho de curto prazo é para baixo. Estou a uma pequena distância do stop-loss pelo que a probabilidade deste ser activado é elevada. Assim, garanto não ter qualquer tipo de perda neste negócio...

[Nasdaq]

Analisando o grafico do colega anterior, facilmente se apercebe que a tendencia primaria é ascendente, com o preço acima de todas as medias moveis, com as medias moveis mais curtas acima das medias moveis mais longas e todas elas com sentido ascendente.

Olhando para o grafico do composite podemos assistir que há duas sessões anteriores tivemos uma abertura em gap up. Este segundo gap, depois do primeiro breakway gap que formou uma ilha, é denominado de runaway gap ou halfway gap, e costuma dar-nos indicação que a tedencia vigente ainda vai a meio, faltando outro tanto para terminar.


Em suma estou longo no Nasdaq e espero ainda a formação de um terceiro e último gap neste swing ascendente.