usar o beta

[RandomWalk]

mais um indicador que, pelos vistos, dá para todos os gostos.

Isto às vezes chateia-me

Questão : Qual o período a utilizar para calcular o beta?

Resposta: Qualquer um, todos são válidos, embora com resultados/interpretações bastante diferentes

Corolário: pode ser útil se se verificar o seu postulado, absolutamente inútil se não se verificar

[Seaman]

Boas!

alguém me sabe informar qual o espaço temporal (mensal, trimestral, etc) do valor do Beta indicado pelo Bloombergs?

[Dwer]

Segundo o site da Bloomberg o Beta da SON é de 1,151. E não os tais 0,8...

Fonte:http://www.bloomberg.com/apps/quote?ticker=SON:PL

Cumprimentos

Para quantos períodos calcula a bloomberg o beta?
O beta de um ano não é o mesmo que o beta de um mês, de um semestre ou de um trimestre.
Como é evidente.

[CarlPipe]

Segundo o site da Bloomberg o Beta da SON é de 1,151. E não os tais 0,8...

Fonte:http://www.bloomberg.com/apps/quote?ticker=SON:PL

Cumprimentos

[Dwer]

mas essa é a razão deste tópico: toda a gente diz que a soni exacerba os movimentos do psi, quer nas subidas quer nas descidas; ora o que está a vista é exactamente o contrário, daí a minha perplexidade...

perplexidade ou oportunidade?

Mas um valor de 0.8 não é assim tão pequeno. Mas não é concerteza um título que lidere.

De qualquer forma fica provado que o senso comum às vezes não tem muito senso.

[rsacramento]

mas essa é a razão deste tópico: toda a gente diz que a soni exacerba os movimentos do psi, quer nas subidas quer nas descidas; ora o que está a vista é exactamente o contrário, daí a minha perplexidade...

[Dwer]

mas cá está: soni abaixo de um (e dei folga - 2500 sessões!)

e? quer dizer que a SONI está pouco correlacionada com o PSI20...

[rsacramento]

mas cá está: soni abaixo de um (e dei folga - 2500 sessões!)

[Dwer]

enquanto vejo a tua, deixo a minha:

Código: Selecionar todos

INDICADOR:= Security("D:\datalink\PSI 20\.PSI20", C);

( ( 21 * Sum( ROC( CLOSE ,1 ,% ) * ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,21 ) ) - ( Sum( ROC( CLOSE ,1 ,% ) ,21) * Sum( ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,21 ) ) ) / ( (21 * Sum( Pwr( ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,2 ) ,21 )) - Pwr( Sum( ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,21 ) ,2 ))

São iguais...

[rsacramento]

enquanto vejo a tua, deixo a minha:

Código: Selecionar todos

INDICADOR:= Security("D:\datalink\PSI 20\.PSI20", C);

( ( 21 * Sum( ROC( CLOSE ,1 ,% ) * ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,21 ) ) - ( Sum( ROC( CLOSE ,1 ,% ) ,21) * Sum( ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,21 ) ) ) / ( (21 * Sum( Pwr( ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,2 ) ,21 )) - Pwr( Sum( ROC( INDICADOR ,1 ,% ) ,21 ) ,2 ))

[Dwer]

por várias vezes ouvi aqui referido o facto de, p. ex., a sonae subir e cair muito mais do que o psi sobe ou desce

uns passos à frente encontrei uma fórmula para o beta

apliquei-lhe uma mm 100 e surpreendi-me porque dava menor que um

quando aumentei a mm para 400 lá passou para cima de um

contudo, e aqui reside a minha dúvida, como utilizar eficazmente este indicador?

Porque é que estás a usar MMs?
O beta já é calculado sobre um número de períodos definido.

Beta = 1 => o título tem tendência a comportar-se como o indíce.

Beta = -1 => o título tem tendência a comportar-se inversamente ao indíce.

Beta = 0 => o comportamento do título não parece ter nemhuma correlação com o indíce.

Beta > 1 => o título tende a outperform o indíce pelo valor do beta. Se = 2, se o indíce sobe 1% o título tende a subir 2%.

Beta < -1 => o título tende a outperform o indíce, inversamente, pelo valor do beta. Se = -2, se o indíce sobe 1% o título tende a caír 2%.

porque sem mm dava menor que um

ou seja, entendo a graduação dos resultados, mas por precisamente me admirar o beta da sonae ser menor que um pensei que seria sobre o valor do presente dia, daí dar-lhe com as mm

onde encontras os betas? nalguma fórmula?

No metastock:

pds:=Input("Beta periods",1,252.5,23);
index:={path do indíce}
rs:=ROC(C,1,%);rn:=ROC(index,1,%);
beta:=((pds*Sum(rs*rn,pds))-(Sum(rs,pds)*Sum(rn,pds)))/Max(((pds*Sum(Pwr(rn,2),pds))-Pwr(Sum(rn,pds),2)),0.000001);
-1;0;1;beta

[rsacramento]

por várias vezes ouvi aqui referido o facto de, p. ex., a sonae subir e cair muito mais do que o psi sobe ou desce

uns passos à frente encontrei uma fórmula para o beta

apliquei-lhe uma mm 100 e surpreendi-me porque dava menor que um

quando aumentei a mm para 400 lá passou para cima de um

contudo, e aqui reside a minha dúvida, como utilizar eficazmente este indicador?

Porque é que estás a usar MMs?
O beta já é calculado sobre um número de períodos definido.

Beta = 1 => o título tem tendência a comportar-se como o indíce.

Beta = -1 => o título tem tendência a comportar-se inversamente ao indíce.

Beta = 0 => o comportamento do título não parece ter nemhuma correlação com o indíce.

Beta > 1 => o título tende a outperform o indíce pelo valor do beta. Se = 2, se o indíce sobe 1% o título tende a subir 2%.

Beta < -1 => o título tende a outperform o indíce, inversamente, pelo valor do beta. Se = -2, se o indíce sobe 1% o título tende a caír 2%.

porque sem mm dava menor que um

ou seja, entendo a graduação dos resultados, mas por precisamente me admirar o beta da sonae ser menor que um pensei que seria sobre o valor do presente dia, daí dar-lhe com as mm

onde encontras os betas? nalguma fórmula?

[Dwer]

por várias vezes ouvi aqui referido o facto de, p. ex., a sonae subir e cair muito mais do que o psi sobe ou desce

uns passos à frente encontrei uma fórmula para o beta

apliquei-lhe uma mm 100 e surpreendi-me porque dava menor que um

quando aumentei a mm para 400 lá passou para cima de um

contudo, e aqui reside a minha dúvida, como utilizar eficazmente este indicador?

Porque é que estás a usar MMs?
O beta já é calculado sobre um número de períodos definido.

Beta = 1 => o título tem tendência a comportar-se como o indíce.

Beta = -1 => o título tem tendência a comportar-se inversamente ao indíce.

Beta = 0 => o comportamento do título não parece ter nenhuma correlação com o indíce.

Beta > 1 => o título tende a outperform o indíce pelo valor do beta. Se = 2, se o indíce sobe 1% o título tende a subir 2%.

Beta < -1 => o título tende a outperform o indíce, inversamente, pelo valor do beta. Se = -2, se o indíce sobe 1% o título tende a caír 2%.

[rsacramento]

por várias vezes ouvi aqui referido o facto de, p. ex., a sonae subir e cair muito mais do que o psi sobe ou desce

uns passos à frente encontrei uma fórmula para o beta

apliquei-lhe uma mm 100 e surpreendi-me porque dava menor que um

quando aumentei a mm para 400 lá passou para cima de um

contudo, e aqui reside a minha dúvida, como utilizar eficazmente este indicador?