COMUNICADONa sequência de solicitação da CMVM, a Cofina, SGPS, S.A. (a “Cofina”) vem informar sobre o seguinte:
• Conforme anteriormente divulgado ao público através do Sistema de Difusão de Informação da
CMVM, a Cofina recebeu (a) no passado dia 27 de junho de 2023, uma oferta vinculativa para a
aquisição da totalidade das ações representativas do capital social da Cofina Media, S.A. (as
“Ações” e a “Cofina Media”), subscrita por (i) elementos da equipa de gestão daquela subsidiária,
(ii) quadros da mesma e (iii) por um conjunto de investidores, a saber: Luis Santana, Ana Dias,
Octávio Ribeiro, Isabel Rodrigues, Carlos Rodrigues, Luís Ferreira, Carlos Cruz, Cristiano Ronaldo,
Domingos Vieira de Matos, Paulo Fernandes e João Borges de Oliveira (a “Oferta MBO” e o “MBO”);
e (b) no passado dia 20 de julho de 2023, uma oferta vinculativa que também tem por objeto a
aquisição das Ações da Cofina Media, subscrita pela Grupo Media Capital, SGPS, S.A. (“Media
Capital” e, em conjunto com o MBO, os “Potenciais Compradores”), nos exatos termos do
comunicado publicado por esta sociedade na mesma data, através do Sistema de Difusão de
Informação da CMVM (a “Oferta Media Capital” e, em conjunto com a Oferta MBO, as “Ofertas”);
• Na sequência da receção das Ofertas, a Cofina tem estado em contacto com os Potenciais
Compradores com vista à negociação das condições contratuais e comerciais, numa perspetiva de
maximização do valor para a Cofina e para os seus acionistas, relativas a uma potencial alienação
das Ações da Cofina Media;
• As referidas negociações culminaram com a apresentação, durante o dia de hoje, pelo MBO, através
da sociedade veículo denominada Expressão Livre, SGPS, S.A., direta ou indiretamente detida
pelos subscritores da Oferta MBO, e pela Media Capital, de ofertas revistas finais, tanto quanto à
contrapartida pelas Ações da Cofina Media, como em relação às respetivas condições contratuais
(Best and Final Offers ou “BAFO”);
• A BAFO apresentada pelo MBO tem por referência um Equity Value da Cofina Media de EUR
56.793.428,97 (cinquenta e seis milhões e setecentos e noventa e três mil e quatrocentos e vinte e
oito euros e noventa e sete cêntimos);• A BAFO apresentada pela Media Capital tem por referência um Equity Value da Cofina Media de (i)
EUR 54.454.922,00 (cinquenta e quatro milhões e quatrocentos e cinquenta e quatro mil e
novecentos e vinte e dois euros); ou (ii) o equivalente ao preço de qualquer proposta concorrente
recebida pela Cofina, até às 16:30 horas do dia 15 de setembro de 2023, acrescido de 5% (cinco
por cento), até ao limite de EUR 56.000.000,00 (cinquenta e seis milhões de euros); e• Ambas as BAFO recebidas preveem mecanismos de apuramento do preço final a receber pela
Cofina.
A Cofina esclarece que as BAFO serão analisadas pelos respetivos órgãos sociais competentes, que
decidirão pela alienação, ou não, das Ações da Cofina Media a um dos Potenciais Compradores. Mais se
esclarece que, na sua ponderação da decisão relativa às BAFO, os órgãos sociais da Cofina terão em
consideração, designadamente:
a) a contrapartida oferecida pelas Ações da Cofina Media;
b) as respetivas condições contratuais propostas; e
c) o plano estratégico que os Potenciais Compradores pretendem implementar, caso venham a
concluir a aquisição das Ações da Cofina Media, para o desenvolvimento futuro do negócio.
A Cofina esclarece que não foi tomada, à presente data, qualquer decisão de alienação, ou não, das Ações
da Cofina Media a um dos Potenciais Compradores, e que qualquer decisão que venha a ser tomada neste
contexto pelos seus órgãos sociais sê-lo-á sempre na defesa dos interesses da Cofina e dos seus acionistas,
numa perspetiva de maximização de valor para os mesmos, e do projeto estratégico para a Cofina Media.
A Cofina dará oportunamente conhecimento ao mercado dos desenvolvimentos subsequentes e relevantes
deste processo.
Porto, 15 de setembro de 2023
A Administração
Já temos ambas as ofertas comunicadas ao mercado pela Cofina SGPS, e o valor vai subindo , cada um que faça as suas leituras , mas neste momento qualquer cotação abaixo de 0, 56 € deixa de fazer sentido ( eu escrevi isto , parece algo curto ???
esqueçam essa ideia do desconto de ser a Cofina Media porque no fim o valor +++) , o negócio vai acontecer seja entre estes 2 ou eventualmente com algum....
Contudo estou muito curioso para ver onde a vão suporta rdesta vez ... sim ainda terá de haver margem para prémio!!!
https://www.cmvm.pt/PInstitucional/PdfV ... DBBFE3FD9D
Enviado: 15/9/2023 23:47
