Como se combate o populismo? "Com eleições", responde Fukuyama

[Tosta mista]

O problema da NOS e o possivel padrao de inversao de tendencia que pode estar a desenvolver

[Eduardo R.]

As fusões na Europa voltarão a breve trecho… é insustentável este setor na Europa ter cerca de 100 operadores com 5 milhões de clientes em média, e nos EUA 3 enormes operadores com 100 milhões cada.

As potencialidades de escala são enormes.

As mais lucrativas e menos endividadas dos países major liderarão o processo, e já se sabe quais vão querer absorver, os seus equivalentes nos países médios e pequenos. Em Portugal, temos dois players altamente opáveis, a Meo e a Nos (a primeira provavelmente mais devido ao período por que passa, com mais necessidade da Altice), apostaria que daqui a 5 anos um deles já é Telefonica (e o outro só não será Vodafone se esta não quiser, devido ao seu deleveraging na Europa).

Venha de lá esse múltiplo de 7,6x Ebitda continua a dar cotação superior a 10 euros, anualizando o ebitda dos três trimestres, +-700m ano. E a yield do dividendo de 40c mostraria a razoabilidade do valuation, nesse caso perto de 4%.

A Telefónica ainda tem de levar a cabo uma reestruturação financeira a sério antes de avançar para a compra de quem quer que seja. De resto, Vodafone, Digi e Altice/MEO já são detidas por multinacionais pelo que a lógica de consolidação a curto-prazo não faz muito sentido. Ainda assim, não é claro que sinergias existem entre a Vodafone PT e a Vodafone mãe...

[Àlvaro]

Hoje houve mais um percalço para a NOS. A DIGI lançou uma oferta ainda melhor que as anteriores.

[trend=friend]

As fusões na Europa voltarão a breve trecho… é insustentável este setor na Europa ter cerca de 100 operadores com 5 milhões de clientes em média, e nos EUA 3 enormes operadores com 100 milhões cada.

As potencialidades de escala são enormes.

As mais lucrativas e menos endividadas dos países major liderarão o processo, e já se sabe quais vão querer absorver, os seus equivalentes nos países médios e pequenos. Em Portugal, temos dois players altamente opáveis, a Meo e a Nos (a primeira provavelmente mais devido ao período por que passa, com mais necessidade da Altice), apostaria que daqui a 5 anos um deles já é Telefonica (e o outro só não será Vodafone se esta não quiser, devido ao seu deleveraging na Europa).

Venha de lá esse múltiplo de 7,6x Ebitda continua a dar cotação superior a 10 euros, anualizando o ebitda dos três trimestres, +-700m ano. E a yield do dividendo de 40c mostraria a razoabilidade do valuation, nesse caso perto de 4%.

[Abade19]

Tempos conturbados nas telcom europeias. Telefonica perde mais de 10 por cento por ter cortado o dividendo para metade.

[SalvaFP]

julgo ser a melhor aposta que temos no PSI, com os novos negócios, o crescimento ou o actual nível de lucro estará garantido, pelo que vai continuar a pagar na casa dos 0.30 - 0.35 cêntimos de dividendo, perto de 10% yield

E sempre pode acontecer uma opa, fusão ou diminuição dessa yield com subida para perto dos 5 eur acção

[@nmv!]

a nova malta short deve estar a ver coisas ao contrário
mas deve estar para breve o estouro

[VALHALLA]

"Estamos a ver a Woo a crescer, mas isso tem impacto nas contas", diz Miguel Almeida

A Nos admite que não vai dar espaço à Digi para crescer, mas isso faz-se sentir nas contas quando a operadora aposta na marca Woo, mais acessível aos clientes. "Progressivamente temos mais clientes neste segmento", diz Miguel Almeida.

https://www.jornaldenegocios.pt/empresas/telecomunicacoes/detalhe/estamos-a-ver-a-woo-a-crescer-mas-isso-tem-impacto-as-contas-diz-miguel-almeida

[SalvaFP]

um dia vamos acordar para o real valor da bright Pixel !!! e do real valor da sonaecom

[Goya777]

E em que estoura esses dividendos a sonaecom? Em unicórnios?

Paga dividendos à mae. E a mae investe em Musti's, Druni's, etc, paga dividendos..

[Apramg]

E em que estoura esses dividendos a sonaecom? Em unicórnios?

[SalvaFP]

sim a sonaecom recebe na casa dos 50 -55M de dividendo por ano !!

[Goya777]

a NOS poderá garantir um dividendo acima dos 30 cêntimos para os próximos anos...deveria recomprar algumas ações próprias, com o diminuir do investimento depois do 5G, e aumentar o lucro por ação por essa via

Acho que a mae da NOS prefere o cash dos dividendos. Preço da acçao alta nao lhe interessa para nada.

[SalvaFP]

a NOS poderá garantir um dividendo acima dos 30 cêntimos para os próximos anos...deveria recomprar algumas ações próprias, com o diminuir do investimento depois do 5G, e aumentar o lucro por ação por essa via

[Crissssx]

https://www.jornaldenegocios.pt/empresas/tecnologias/detalhe/nvidia-e-deutsche-telecom-vao-investir-mil-milhoes-de-euros-em-centro-de-dados-na-alemanha

O que falta mesmo saber é quanto é que a NOS terá de investir. A omissão poderá ajudar no curto prazo, mas... talvez o montante seja mesmo relevante.

Esperemos que haja investimentos, é sinal de que há negócios e clientes.

Em princípio é bom ser acionista de empresas que geram cash a partir de ativos.

E Álvaro, parece que a Digi está a pensar na bolsa em Espanha. Se acontecer irei ter saudades tuas neste fórum da NOS.

Imensas saudades !

Espero que ele invista forte .

[AS01]

https://www.jornaldenegocios.pt/empresas/tecnologias/detalhe/nvidia-e-deutsche-telecom-vao-investir-mil-milhoes-de-euros-em-centro-de-dados-na-alemanha

O que falta mesmo saber é quanto é que a NOS terá de investir. A omissão poderá ajudar no curto prazo, mas... talvez o montante seja mesmo relevante.

Esperemos que haja investimentos, é sinal de que há negócios e clientes.

Em princípio é bom ser acionista de empresas que geram cash a partir de ativos.

E Álvaro, parece que a Digi está a pensar na bolsa em Espanha. Se acontecer irei ter saudades tuas neste fórum da NOS.

[Àlvaro]

https://www.jornaldenegocios.pt/empresa ... a-alemanha

O que falta mesmo saber é quanto é que a NOS terá de investir. A omissão poderá ajudar no curto prazo, mas... talvez o montante seja mesmo relevante.

[Apramg]

Desculpem lá mas o titulo da Inês Pinto Miguel tem que objetivo? Confundir os incautos e induzir a venda amanhã. Há assim tantos iletrados financeiros cheios de ações da nos para vender? Juro que não entendo.

[SalvaFP]

verdade,
mas o desconto que a snc tem para o seu real valor é injustificado

valerá mais e 4.5 eur acao

[mjcsreis]

Gostei bastante dos resultados da NOS, provavelmente irei reforçar. especialmente se amanhã baixar...

A única coisa que não gostei foi o decréscimo no 3T de 2025 face a 2024 nas receitas de TELCO de consumidores de 289.5M no 3Q 2024 para 286,1M no 3Q 2025. Mais do que compensado no segmento business, que subiu dos 105,1M no 3Q 2024 para 109.7 no 3Q 2025.

Ora a DIGI afeta essencialmente o segmento de consumidores, seja por via da perda de clientes, seja por clientes que migraram para a low cost da NOS (Woo). É o único downside que vejo que possa afetar negativamente a cotação no curto prazo, algo que me faria reforçar pois a médio longo prazo estou bullish na NOS, porque não acredito que o efeito da Digi seja assim tão grande no agregado da NOS e porque a NOS parece estar a conseguir aumentar a sua eficiÊncia, com a redução de custos operacionais já neste trimestre face ao homólogo do ano passado.

[Lisboa_Casino]

E que a mãe a mantenha sempre disciplinadinha na casa dos 3 euros…

Entretanto a Setembro já passaram os 35 cêntimos por ação ordinários do ano passado (182/511)

Pois ..... Há que precaver o futuro e o momento que a ISABELINHA se resolve......

Mas, sinceramente, não sei se a SONAE está disposta a colocar CASH no reforço da NOS .....
Diria que apenas com algo ainda Maior negociado !

Mais aí chegaria mais perto a 20 que a 2.0

Com todo o respeito e admiração pelo mentor dessa polémica versão !


Nota ;

SALVA , sem dúvida !

Mas é a Mãe Pátria que Põe e Dispõe !

Essa FILHA para além de ter estas JOIAs AINDA É dotada de muita INTELIGENCIA e da BOA!

[SalvaFP]

a posição da NOS está na Sonaecom...que é detida em 90% pela sonae

[trend=friend]

E que a mãe a mantenha sempre disciplinadinha na casa dos 3 euros…

Entretanto a Setembro já passaram os 35 cêntimos por ação ordinários do ano passado (182/511)

[Lisboa_Casino]

Sempre a aviar. (O lucro desce porque no ano passado tinha fortes não recorrentes).

Ora anualizando isto teremos 243 milhões no fim do ano, sendo bastante plausível pelo menos 250 milhões por ser o melhor trimestre. 49 cêntimos por ação. 49 cêntimos são 13% de yield ao preço de hoje.

A Mãe agradece o esforço da sua RICA e dedicada FILHA !

DIGIEM por aí que aquilo ainda vai durar menos que a NOWO

NOS a Joia da SON!

Toca a dar prendinhas à Mãe, porque temos de pagar a Comidinha do TARECO e do BOBY !

[Goya777]

Sempre a aviar. (O lucro desce porque no ano passado tinha fortes não recorrentes).

Ora anualizando isto teremos 243 milhões no fim do ano, sendo bastante plausível pelo menos 250 milhões por ser o melhor trimestre. 49 cêntimos por ação. 49 cêntimos são 13% de yield ao preço de hoje.

Andava a pensar reforçar na Navigator, se calhar devia era pensar seriamente reforçar na NOS! Daqui a Abril/Maio é muito improvavel que desça. E mesmo que desça o potencial DY actual é brutal